خيارات الأسهم وعقد فترة

إسو: الضرائب.
فترة االحتفاظ لتحديد ما إذا كانت مكاسب رأس المال طويلة األمد أو قصيرة األجل تبدأ في التاريخ بعد ممارسة الخيار ويتم االحتفاظ بالسهم، وليس في تاريخ منح الخيار أو ستراته.
للحصول على أدنى معدل أرباح رأس المال على المدى الطويل، يجب أن تحتفظ الأسهم أكثر من 12 شهرا. من تاريخ البدء، الوصول إلى نفس التاريخ في كل شهر يلي يكمل شهر آخر في الحساب. تاريخ بيع السهم هو جزء من فترة االحتفاظ.
على سبيل المثال: يمكنك ممارسة خيار في 1 أبريل. تبدأ فترة الحجز في 2 أبريل. يمكنك إكمال فترة الاحتفاظ لمدة سنة واحدة في 2 أبريل المقبل.
تقوم بالإبلاغ عن المكاسب (والخسائر) الرأسمالية في الاستمارة 8949 والجدول (د) من الإقرار الضريبي الخاص بالنموذج 1040 الخاص بوزارة الضرائب، كما هو موضح في الأقسام ذات الصلة من مركز الضرائب.

إسو: أساسيات.
بالنسبة لكافة الأرباح الرأسمالية في البيع التي تخضع للضريبة بمعدلات مواتية طويلة الأجل، يجب أن تحتفظ بسندات إسو لمدة سنتين على الأقل من تاريخ منح الخيار الخاص بك وسنة واحدة على الأقل من تاريخ ممارسة الخيار. إن المكسب الكامل على سعر الممارسة هو بعد ذلك جميع مكاسب رأس المال.
مثال: سعر التمرين هو 22 $ وسعر السوق في تاريخ ممارسة الرياضة هو 30 $ (8 $ انتشار هو جزء من حساب أمت). كنت تبيع الأسهم إسو في $ 40، بعد عقد الأسهم لأكثر من سنة واحدة من ممارسة الرياضة وسنتين من المنحة. لديك 18 $ في المكاسب الرأسمالية في البيع ($ 40- $ 22) للإبلاغ عن الإقرار الضريبي الخاص بك، مع عدم وجود دخل عادي. لديك أيضا تعديل أمت في بيع إذا ممارسة الخاص بك أثار أمت.
إذا لم تستوف هذه المتطلبات (أي أنك تقوم بالتخلص من الأهلية)، فسيتم فرض ضرائب على إسو كما هو الحال بالنسبة للمنظمات غير الحكومية الوطنية، وبالتالي تفقد إمكانية الحصول على مزايا ضريبية خاصة. يوضح الجدول الزمني أدناه مفهوم فترة الحجز، ويوضح المدة التي يجب أن تبقي فيها الأسهم لمنع التصرف غير المؤهل وتصدر التصرف المؤهل عند البيع.
وبما أن معظم منح خيارات الأسهم في الشركات العامة لها فترة استحقاق لا تقل عن سنة واحدة، فهي فترة الاحتفاظ بعد ممارسة التمارين التي تحدد عادة المعاملة الضريبية (موضحة في أسئلة وأجوبة أخرى ومقالات في هذا الموقع).
تقوم شركات ما قبل الاكتتاب في بعض الأحيان بمنح إسو التي يمكن ممارستها مباشرة من قبل الموظفين في الأوراق المالية، رهنا بحق إعادة شراء الشركة إذا تركت قبل استحقاقها. على الرغم من أن نفس القواعد الخاصة بفترات إيزو التي تطبقها منظمة إسو تطبق من المنحة وممارسة التمارين الرياضية، إذا قمت بتخلي التصرف في أسهم ما قبل الاكتتاب العام، فإن دخل التعويض الخاص بك يعتمد على قيمة الأسهم في تاريخ الاستحقاق (وليس تاريخ الممارسة)، وعقدك تبدأ فترة الأرباح الرأسمالية عند الاستحقاق (وليس عند الممارسة).

فترة العقد.
ما هو "فترة القابضة"
فترة الحيازة هي الفترة الحقيقية أو المتوقعة من الوقت الذي يعزى فيه الاستثمار إلى مستثمر معين. في فترة طويلة، تشير فترة االحتفاظ إلى الفترة بين شراء األصل وبيعه. وفي فترة البيع القصيرة، تكون فترة الحجز هي الفترة الزمنية التي يقطع فيها بائع قصير الأوراق المالية، وعندما يتم تسليم الضمان إلى المقرض لإغلاق المركز القصير؛ وبعبارة أخرى، فترة عقد هو يوم واحد.
تراجع "فترة التملك"
وتستخدم فترة الاحتفاظ بالاستثمار لتحديد الكيفية التي ينبغي أن تخضع للضريبة أو الخسارة في رأس المال لأن الاستثمارات الطويلة الأجل تميل إلى أن تخضع للضريبة بمعدل أقل من الاستثمارات القصيرة الأجل. وللاستثمار فترة احتجاز طويلة الأجل عندما يحتجز لفترة أطول من سنة واحدة.
حساب فترة عقد.
عند حساب فترة الاحتفاظ بالأوراق المالية، يبدأ المستثمر في حساب اليوم بعد تاريخ حصوله على الضمان ويتوقف عن العد في اليوم الذي تصرف فيه. على سبيل المثال، اشترت سارة 100 سهم من الأسهم في 2 يناير، 2017. عند تحديد فترة عقدها، تبدأ في العد في 3 يناير 2017. في اليوم الثالث من كل شهر بعد ذلك يعد بداية شهر جديد، بغض النظر عن عدد الأيام التي يحتوي عليها كل شهر.
إذا باعت سارة مخزوناتها في 2 يناير 2018، فإن فترة الاحتفاظ بها أقل من سنة واحدة، وهي تدرك مكاسب أو خسائر رأسمالية قصيرة الأجل. إذا كانت تبيع مخزوناتها في 3 يناير 2018، فإن فترة الاحتفاظ بها هي سنة واحدة ويوم واحد، وهي تدرك مكاسب أو خسائر رأسمالية طويلة الأجل.
قواعد مختلفة تحدد فترات القابضة.
عند تلقي هبة من الأسهم تقدير أو غيرها من الأوراق المالية وأساس تكلفة المتلقي يتم تحديدها باستخدام أساس المانح، وتشمل فترة عقد المستلم فترة احتجاز المانحين. وهذا ما يسمى "معالجة" لأن فترة الاحتفاظ بالمستفيد تضيف قيمة إلى فترة احتجاز المانحين. ومع ذلك، إذا تم تحديد أساس المستلم بالقيمة السوقية العادلة للأوراق المالية، مثل هدية من الأسهم التي انخفضت في القيمة، تبدأ فترة عقد المستلم في اليوم بعد تلقي الهدية.
عندما يحصل المستثمر على توزيعات أسهم، فإن فترة حيازة األسهم الجديدة هي نفسها كما في األسهم القديمة. وهذا ينطبق أيضا عند تلقي مخزون جديد في شركة نسج من الشركة الأصلية التي المستثمر بشراء الأسهم. على سبيل المثال، اشترى بول 100 سهم من الأسهم في أبريل 2017. في يونيو 2018، أعلنت الشركة انخفاضا اثنين في واحد الأسهم. ثم كان لدى بول 200 سهم من أسهم الشركة مع نفس الفترة القابضة، بدءا من تاريخ الشراء في أبريل 2017.

خيارات الأسهم وفترة الاحتفاظ
ديت: ذو، 19 أبر 2001.
قرأت للتو المادة الإعلامية الخاصة بك على شبكة الإنترنت حول خطط إسو. لدي سؤال واحد حول كلمة استخدمتها هناك & # 8211؛ تحتجز:
س: ماذا تعني أن تكون & # 8220؛ عقد & # 8221؛ الأسهم؟ شرائه (إكسيسيس ذلك) والاحتفاظ بها لفترة من الوقت؟ أو & # 8220؛ ما عليك سوى الاحتفاظ بالخيار الممنوح من قبل صاحب العمل دون إجراء أي شيء معه؟ & # 8221؛ على سبيل المثال، إذا تم منح 50٪ من الخيارات الممنوحة بالفعل وتاريخ المنحة قبل عامين، عندما أقوم بالتخلص منها والتخلص منها في وقت واحد، هل سيظل ضريبيا على الأموال المكتسبة كدخل عادي مع الضريبة الأدنى (20٪)؟ أم أن ذلك ممكن فقط إذا اشتريت (تنفيذ الخيارات) و & # 8220؛ هيلد & # 8221؛ لهم لأكثر من سنة؟
ديت: 11 ماي 2001.
شكرا للكتابة.
وتستند قواعد فترة الحجز على الفترة التي تحتفظ بها الأسهم بعد ممارسة الخيار.
عندما يكون هناك & # 8220؛ خطر كبير من المصادرة & # 8221؛ من السھم (وھي غیر مستحقة) وھي غیر قابلة للتحویل، ولا یعتبر السھم مستلما ولا تبدأ فترة التملك حتی تنقضي القیود.
أيضا، يمكن تعليق فترة عقد أو فقدان عندما يكتسب دافعي الضرائب بعض الخيارات الأسهم، مثل شراء وضعت، للسهم.

عقد فترة العائد / العائد.
ما هو "فترة عقد العائد / العائد"
إن عائد فترة العائد هو إجمالي العائد المستلم من حيازة أصل أو محفظة أصول على مدى فترة زمنية، ويعبر عنها عموما كنسبة مئوية. يتم احتساب العائد على الفترة على أساس إجمالي العائدات من الموجودات أو المحفظة - أي الدخل زائد التغيرات في القيمة. وهو مفيد بشكل خاص لمقارنة العوائد بين الاستثمارات المحتفظ بها لفترات زمنية مختلفة.
صيغة لعقد فترة الإيداع.
يمكن حساب فترة إرجاع الفترة القابضة (هبر) و هبر السنوية للعائدات على مدى سنوات متعددة على النحو التالي:
فترة الإحتفاظ = العائد + (قيمة نهاية الفترة - القيمة الأولية) / القيمة الأولية.
يمكن تحويل العوائد لفترات زمنية منتظمة مثل أرباع أو سنوات إلى فترة حيازة تعود من خلال الصيغة التالية:
تراجع "فترة الإعادة / العائد"
وفيما يلي بعض الأمثلة لحساب العائد فترة عقد:
1. ما هو سعر الفائدة للمستثمر، الذي اشترى مخزونا قبل عام بسعر 50 دولار، وحصل على 5 $ من الأرباح على مدار السنة، إذا كان السهم يتداول الآن عند 60 $؟
هر = [5 + (60 - 50)] / 50 = 30٪
2. أي استثمار يؤدي أداء أفضل؟ الصندوق المشترك العاشر الذي عقد لمدة ثلاث سنوات، وتقدر خلالها من 100 دولار إلى 150 دولارا، وقدم 5 دولارات في شكل توزيعات، أو صندوق الاستثمار باء الذي انتقل من 200 دولار إلى 320 دولارا، وولد 10 دولارات في عمليات التوزيع على مدى أربع سنوات؟
هبر للصندوق X = [5 + (150 - 100)] / 100 = 55٪
هبر للصندوق ب = [10 + (320 - 200)] / 200 = 65٪
ويلاحظ أن الصندوق باء كان له معدل ربح أعلى، ولكنه عقد لمدة أربع سنوات، بدلا من السنوات الثلاث التي عقد فيها الصندوق العاشر. وبما أن الفترات الزمنية مختلفة، فإن ذلك يتطلب حساب هر سنويا، كما هو مبين أدناه.
3. حساب هر السنوية:
(0،55 + 1) 1/3 - 1 = 15،73٪
(٪ 0،65 + 1) 1/4 = 1 = 13،34٪
وهكذا، وعلى الرغم من وجود انخفاض معدل وفيات الرضع، كان صندوق X الاستثمار متفوقة.
4 - حققت محفظة الأسهم الخاصة بك العائدات التالية في أربعة أرباع سنة معينة: + 8٪، -5٪، + 6٪، + 4٪. كيف قورنت مقابل المؤشر المعياري الذي حقق عوائد إجمالية بلغت 12٪ على مدار العام؟
(1 + 0.08) x (1 - 0.05) x (1 + 0.06) x (1 + 0.04)] - 1 = 13.1٪
ومن ثم، فإن محفظتك تفوقت على المؤشر بأكثر من نقطة مئوية (ومع ذلك، ينبغي أيضا مقارنة مخاطر المحفظة بالمؤشر لتقييم ما إذا كانت العائدات المضافة قد نشأت عن طريق تحمل مخاطر أعلى بكثير).